Методы анализа и оценки качества кредитного портфеля банка в мировой и отечественной практике

Актуальной для банка является анализ финансовой устойчивости для определения вероятности банкротства потенциального кредитополучателя. Наиболее известным методом анализа, применяемым в зарубежной банковской практике, является Z-анализ. Разработанный в 1977 году метод доказал свою состоятельность на практике и по настоящее время является одним из самых популярных. Термин "Z-анализ" был введён американскими экономистами Альтманом, Халдеманом и Нарайаном для обозначения своей модели выявления риска банкротства корпораций. [31, c.624] Приёмами дискриминантного анализа Альтман определил параметры корреляционной линейной функции, описывающей положение дискриминантной границы между двумя классами предприятий в пространстве коэффициентов покрытия и финансовой зависимости:

, (1.1)

где Z - показатель классифицирующей функции,

a0 - постоянный фактор,

Кп - коэффициент покрытия (текущей ликвидности),

Кфз - коэффициент финансовой зависимости, %,

a1 и a2 - параметры, показывающие степень и направленность влияния коэффициента покрытия и коэффициента финансовой зависимости на вероятность банкротства соответственно.

В результате обработки статистических данных была получена следующая корреляционная зависимость:

, (1.2)

При Z=0 имеем уравнение дискриминантной границы. Для предприятий, у которых Z=0, вероятность обанкротиться равна 50%. Если Z<0, то вероятность банкротства меньше 50% и далее снижается по мере уменьшения Z. Если Z>0, то вероятность банкротства больше 50% и возрастает с увеличением Z.

Решение данной модели лучше представить в виде табл.1.4 В таблице приведены исходные данные (столбцы 1, 2, 3,6) и результаты расчётов показателя Z и вероятности банкротства (столбцы 4,5).

Таблица 1.4 Исходные данные и результаты расчета вероятности банкротства предприятий

Еще по теме:

Анализ производственно-хозяйственной и финансовой деятельности коммерческого банка «БТА-Казань»
Волжско-камский акционерный банк был зарегистрирован на базе Татарского филиала Молодежного коммерческого "Финист-банка". Лицензия на совершение банковских операций N 1581 .[18] Учредителями банка стали более 50 предприятий и организаций, среди них ряд крупных промышленных предприятий. ВК ...

Способы управления процентным риском
Одним из способов управления процентным риском являются разработка и осуществление мер, при помощи которых могут быть нейтрализованы или компенсированы вероятные потери. Эти меры могут иметь административную и рыночную формы. Административная форма предполагает создание резервов на случай потерь от ...

Процесс становления рынка ценных бумаг в России
В Российской империи первая биржа была создана в Санкт-Петербурге в 1703 г. по инициативе Петра Первого, знавшего о подобных учреждениях из личного опыта, приобретенного во время посещения Голландии. Санкт-Петербургская биржа являлась после голландских, Лондонской и Гамбургской бирж, которые возник ...